證券時(shí)報(bào)記者 臧曉松 嚴(yán)翠 李師勝

    “大量印度紡織訂單轉(zhuǎn)移至中國(guó)，訂單量巨大，據(jù)說(shuō)已排到明年5月。”這樣一條消息，讓因疫情遇冷的服裝行業(yè)重回資本市場(chǎng)的“聚光燈”下。

    近日，證券時(shí)報(bào)·e公司記者實(shí)地探訪江蘇、山東、廣東等紡織服裝生產(chǎn)基地發(fā)現(xiàn)，多數(shù)企業(yè)訂單狀況較上半年有大幅改善，部分企業(yè)訂單暴增。在紡織重鎮(zhèn)蘇州盛澤，有面料企業(yè)上個(gè)月一次性接到100萬(wàn)米的外貿(mào)訂單，這樣的大單今年以來(lái)并不多見(jiàn)。同處該鎮(zhèn)的紡織龍頭東方盛虹也在加班加點(diǎn)忙生產(chǎn)；位于山東高密的毛巾龍頭孚日股份，訂單已經(jīng)排到明年1月份……在國(guó)內(nèi)疫情形勢(shì)持續(xù)向好，印度紡織訂單轉(zhuǎn)移至中國(guó)，以及傳統(tǒng)旺季到來(lái)等多重因素的刺激下，上游的棉花、化纖等價(jià)格持續(xù)攀升，遭遇“最困難的一年”的中國(guó)服裝行業(yè)，正迎來(lái)久違的火熱行情。

    這樣的行情能夠持續(xù)多久？服裝行業(yè)專家向記者表示，在全球疫情反復(fù)的背景下，短期訂單轉(zhuǎn)移屬正常貿(mào)易現(xiàn)象，國(guó)內(nèi)服裝消費(fèi)逐漸恢復(fù)也符合預(yù)期，但國(guó)內(nèi)紡織服裝行業(yè)總體發(fā)展趨緩、趨困，需要一到兩年時(shí)間才能真正恢復(fù)元?dú)狻?/p>

    紡織服裝業(yè)

    重現(xiàn)“排隊(duì)”行情

    位于蘇州盛澤鎮(zhèn)的中國(guó)東方絲綢市場(chǎng)，被外界視作“中國(guó)第一布市”，7000余家商貿(mào)公司云集于此，成交額更是連續(xù)多年突破千億元。

    身為中國(guó)東方絲綢市場(chǎng)協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)的周建春，是行業(yè)內(nèi)小有名氣的布料經(jīng)營(yíng)商，客戶覆蓋了國(guó)內(nèi)大多數(shù)知名服裝生產(chǎn)企業(yè)。就在上個(gè)月，周建春接到了一個(gè)100萬(wàn)米左右的外貿(mào)訂單。在往年，比這更大的訂單也有。而今年，在紡織服裝行業(yè)整體承壓的背景下，這樣的外貿(mào)大單已屬“鳳毛麟角”。

    “像100萬(wàn)米的這種訂單，今年疫情期間真的是鳳毛麟角。”盛澤東方紡織城貿(mào)促部總監(jiān)歐陽(yáng)勇直言，由于今年前半段確實(shí)太坎坷，出現(xiàn)這么大的訂單，確實(shí)能夠提振大家的信心。

    “因疫情原因，一些印度的紡織訂單確實(shí)有轉(zhuǎn)移到中國(guó)的情況。”東方盛虹化纖板塊外貿(mào)負(fù)責(zé)人繆云龍表示。東方盛虹是行業(yè)內(nèi)知名的紡織龍頭，最近一直處于加班加點(diǎn)生產(chǎn)的狀態(tài)，“最近生意確實(shí)比較好。”不過(guò)繆云龍強(qiáng)調(diào)說(shuō)，最近公司訂單火爆與印度訂單轉(zhuǎn)移關(guān)系不大。“由于印度紗線在整個(gè)國(guó)際市場(chǎng)上以中低端為主，因此轉(zhuǎn)移到盛虹的訂單并不多，我們主要是中高端紗線產(chǎn)品為主。”

    “5月份以后，出口就已經(jīng)在恢復(fù)，第三季度開(kāi)始逐步與去年同期持平，部分地區(qū)出口甚至還高過(guò)去年增長(zhǎng)水平，8、9月份出口量都創(chuàng)下歷史新高。”繆云龍直言。從9月30日以來(lái)的半個(gè)月，東方盛虹紗線平均價(jià)格比前期上漲700元/噸，有些規(guī)格上漲了1000元/噸。“現(xiàn)在很多產(chǎn)品供貨都很緊張，加上內(nèi)銷市場(chǎng)需求恢復(fù)更快，最近內(nèi)外貿(mào)都出現(xiàn)了客戶排隊(duì)的現(xiàn)象。”

    周建春向e公司記者表示，盛澤鎮(zhèn)上大家都知道這樣一句話：生意就看每年的后4個(gè)月。這4個(gè)月的生意能抵得上前8個(gè)月的總和，“現(xiàn)在傳統(tǒng)旺季已經(jīng)開(kāi)始了。”

    位于山東高密的孚日股份，主要產(chǎn)品為毛巾和床上用品。過(guò)去20年里，公司的毛巾出口量持續(xù)位居全國(guó)同行業(yè)第一位。今年上半年受疫情影響，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入20.24億元，同比下降19.91%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)1.45億元，同比下降44.03%。而從下半年開(kāi)始，孚日股份終于迎來(lái)市場(chǎng)回暖。公司相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，“我們從6月份開(kāi)始訂單好轉(zhuǎn)，目前訂單飽滿，已經(jīng)排到明年1月份了。”

    下游需求釋放

    上游原材料漲價(jià)

    經(jīng)歷上半年“寒冬”后的國(guó)內(nèi)服裝業(yè)，正在迎來(lái)消費(fèi)黃金期。

    “現(xiàn)在疫情相對(duì)穩(wěn)定，經(jīng)濟(jì)也較好，服裝銷售相比上半年有了明顯好轉(zhuǎn)。另外，今年可能是冷冬，近期有不少客戶提前囤冬裝。”深圳一位服裝從業(yè)人士告訴證券時(shí)報(bào)·e公司記者。

    根據(jù)中華全國(guó)商業(yè)信息中心的統(tǒng)計(jì)，2020年10月1日到7日，全國(guó)百家重點(diǎn)大型零售企業(yè)零售額同比增長(zhǎng)8.5%，高于2019年同期零售額增速14.3個(gè)百分點(diǎn)，充分顯示我國(guó)構(gòu)建“雙循環(huán)”發(fā)展格局釋放的發(fā)展動(dòng)能。其中，服裝類零售額增長(zhǎng)頗為亮眼，同比增速達(dá)到了16.8%。

    以服裝領(lǐng)域的重點(diǎn)企業(yè)紅豆集團(tuán)為例，10月1日至8日，紅豆服裝連鎖國(guó)慶假期線上線下銷售同比增長(zhǎng)49.68%，線上銷售同比增長(zhǎng)138.37%。其中，紅豆居家線下門店銷售總額突破1.5億元，同期增長(zhǎng)55%；紅豆男裝線下門店累計(jì)銷售破億元。服裝企業(yè)波司登近來(lái)同樣銷售火爆。淘寶數(shù)據(jù)顯示，10月1日至6日，波司登品牌旗艦店銷售額同比增長(zhǎng)574%至1910萬(wàn)元，銷售件數(shù)同比增長(zhǎng)300%至1.8萬(wàn)件，銷售平均單價(jià)由去年同期的613元提升到今年的1034元。

    與服裝市場(chǎng)回暖相對(duì)應(yīng)，上游棉花、滌綸長(zhǎng)絲、滌綸短纖、棉紗、粘膠、氨綸、錦綸等價(jià)格均出現(xiàn)一定程度的上漲。公開(kāi)信息顯示，近期外棉持續(xù)上漲，棉花期貨在國(guó)慶假期后呈現(xiàn)補(bǔ)漲行情，較節(jié)前上漲逾1400元/噸。棉花價(jià)格最新消息顯示：截至目前，棉花期貨價(jià)格突破14200元關(guān)鍵位，并創(chuàng)下年內(nèi)9個(gè)月來(lái)新高點(diǎn)。

    隨著目前國(guó)內(nèi)需求逐漸釋放，秋冬季面料需求回暖，產(chǎn)銷情況較好，進(jìn)一步推動(dòng)了滌絲價(jià)格的上漲。中纖網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至10月9日，滌絲工廠DTY、POY和FDY庫(kù)存分別較前一周下降2天、1天和3天；DTY、POY和FDY每噸價(jià)格分別為6600元、5200元和5550元，較前一周分別上漲100元至120元。卓創(chuàng)資訊消息顯示，下游電子布的主流成交價(jià)格3.4元~3.5元/米（周環(huán)比上漲0.2元/米）。無(wú)堿玻璃粗紗需求旺盛也帶動(dòng)廠家?guī)齑嫦麥p，巨石集團(tuán)、泰山集團(tuán)、內(nèi)江華原等行業(yè)內(nèi)主流企業(yè)無(wú)堿紗價(jià)格均上調(diào)200元~400元/噸。

    國(guó)內(nèi)的氨綸行業(yè)也處于產(chǎn)能過(guò)剩狀態(tài)，目前華峰氨綸、新鄉(xiāng)化纖和泰和新材三家頭部企業(yè)合計(jì)市占率約為40%。卓創(chuàng)資訊氨綸分析師鞏玉倩表示，近期氨綸廠家漲勢(shì)不斷，相關(guān)廠家在8月份提價(jià)兩次，9月份提價(jià)兩三次，10月份至今已經(jīng)三次提價(jià)。其中在10月15日，華峰氨綸、新鄉(xiāng)化纖、泰和新材等公司再度提價(jià)，計(jì)劃各

    規(guī)格普漲2000元/噸。漲價(jià)原因是原材料價(jià)格持續(xù)上漲，導(dǎo)致氨綸運(yùn)營(yíng)成本不斷升高。加之場(chǎng)內(nèi)貨源供應(yīng)偏緊，下游客戶按需跟進(jìn)，整體市場(chǎng)產(chǎn)銷節(jié)奏良好，各方對(duì)后市看漲氣氛較濃。

    有不愿具名的行業(yè)人士指出，近兩年布料價(jià)格波動(dòng)明顯增大。“以前總體比較平穩(wěn)，可能一個(gè)月漲價(jià)20%~30%。”該人士指出，從前年開(kāi)始，布價(jià)漲跌周期突然變短，“這個(gè)星期漲價(jià)30%，下個(gè)星期可能又跌30%，這并不是真實(shí)的供需拉動(dòng)。”上述情況主要發(fā)生在低價(jià)布料上，“甚至?xí)挥X(jué)醒來(lái)，就發(fā)現(xiàn)布價(jià)漲了百分之五六十了。”在他看來(lái)，這幾年，市場(chǎng)存在炒作低價(jià)布的情況，“高價(jià)布的價(jià)格就一直比較穩(wěn)定。”

    印度訂單轉(zhuǎn)移

    并非上漲主因

    “大量印度紡織訂單轉(zhuǎn)移至中國(guó)，訂單量巨大，據(jù)說(shuō)已排到明年5月。”這個(gè)在網(wǎng)上熱傳的消息，讓因疫情遇冷的服裝行業(yè)重新引發(fā)外界關(guān)注。

    染整專業(yè)wiki網(wǎng)站染整百科的消息顯示：近幾個(gè)月以來(lái)，印度多家大型出口型紡織企業(yè)因疫情無(wú)法保證正常交貨，多個(gè)本來(lái)在印度生產(chǎn)的訂單轉(zhuǎn)移到我國(guó)生產(chǎn)，其中毛巾、床單等產(chǎn)品訂單量較大。

    印度目前是全球最大的產(chǎn)棉國(guó)、全球最大的黃麻生產(chǎn)國(guó)、全球第二大絲綢生產(chǎn)國(guó)，其紗線產(chǎn)能占全球22%。紡織服裝業(yè)是印度經(jīng)濟(jì)的主導(dǎo)細(xì)分市場(chǎng)之一，也是印度最大的外匯收入來(lái)源之一，紡織行業(yè)占印度出口總收入的15%左右。中國(guó)是全球最大的紡織品生產(chǎn)國(guó)和出口國(guó)，勞動(dòng)密集型產(chǎn)品出口優(yōu)勢(shì)明顯。疫情對(duì)供應(yīng)端和需求端都造成嚴(yán)重沖擊，產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈同步受阻，中國(guó)也經(jīng)受了同樣的考驗(yàn)。跨國(guó)公司在全球范圍內(nèi)調(diào)整訂單生產(chǎn)、國(guó)際采購(gòu)商根據(jù)生產(chǎn)能力選擇供應(yīng)商，這都是再正常不過(guò)的市場(chǎng)行為。中國(guó)也有一些行業(yè)和地方的訂單轉(zhuǎn)移到其他國(guó)家和市場(chǎng)生產(chǎn)。

    國(guó)內(nèi)一知名機(jī)構(gòu)紡織服裝分析師李哲（化名）在接受記者采訪時(shí)，肯定了目前印度、東南亞疫情導(dǎo)致部分訂單轉(zhuǎn)移到中國(guó)的說(shuō)法。據(jù)他了解，國(guó)內(nèi)部分企業(yè)7、8月份產(chǎn)能利用率達(dá)80%左右，9月份更是滿產(chǎn)，“短期因素，還有今年偏長(zhǎng)的國(guó)慶假期，導(dǎo)致的終端需求拉動(dòng)；此外，冬季前的傳統(tǒng)補(bǔ)庫(kù)存旺季也有一定影響。”

    來(lái)自海關(guān)總署的數(shù)據(jù)顯示，今年前三季度，全國(guó)紡織品服裝出口額為2157.8億美元，同比增長(zhǎng)9.4%，出口增速較上半年提高6.2個(gè)百分點(diǎn)。

    海關(guān)總署表示，下半年以來(lái)，服裝出口形勢(shì)持續(xù)好轉(zhuǎn)，9月份服裝出口額為152.3億美元，同比增長(zhǎng)6.5%，連續(xù)兩個(gè)月保持正增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。當(dāng)前，我國(guó)紡織業(yè)較為穩(wěn)定的產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈也正在吸引部分海外訂單回流。

    孚日股份相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，今年美國(guó)調(diào)低中國(guó)輸美紡織類產(chǎn)品關(guān)稅也刺激了外貿(mào)行情。“目前來(lái)看，對(duì)行業(yè)沖擊最大的是中美貿(mào)易摩擦中的加關(guān)稅行為。今年2月份之前，美國(guó)已經(jīng)將部分紡織品類，如床品的關(guān)稅下調(diào)，從15%降到了7.5%。但因又受疫情影響，外界關(guān)注度并不高，關(guān)稅下調(diào)利好本次訂單回流。”

    不過(guò)，印度訂單轉(zhuǎn)移的說(shuō)法，國(guó)內(nèi)一家紡織面料上市公司相關(guān)負(fù)責(zé)人直言“無(wú)感”，“公司產(chǎn)品多數(shù)出口，歐美占比較高。而歐美疫情目前還沒(méi)到達(dá)峰值，訂單依舊不足。”該負(fù)責(zé)人認(rèn)為，隨著新冠疫苗的推出和下游商業(yè)的復(fù)蘇，整個(gè)行業(yè)也將迎來(lái)復(fù)蘇，“目前來(lái)看，明年肯定會(huì)比今年好。”

    “因?yàn)榻衲暌咔橛绊懀蠹叶歼^(guò)于謹(jǐn)慎，手上都沒(méi)貨，做貿(mào)易的沒(méi)貨，做服裝的也沒(méi)貨。”周建春分析說(shuō)，“60年來(lái)最寒冷冬天”的消息推動(dòng)了漲價(jià)潮，“大家存在買漲不買跌的心理，需求就這樣集中爆發(fā)出來(lái)了。”

    復(fù)蘇至少持續(xù)兩個(gè)季度

    短期回暖難改長(zhǎng)期困境

    興業(yè)證券化工行業(yè)分析師鄧先河認(rèn)為，當(dāng)前中國(guó)化工產(chǎn)業(yè)景氣仍處底部區(qū)域，大部分產(chǎn)品價(jià)格已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于歷史平均價(jià)位，部分甚至跌入歷史價(jià)格區(qū)間的后10%，行業(yè)盈利明顯回落，部分產(chǎn)品價(jià)格進(jìn)入全行業(yè)普遍虧損階段，繼續(xù)向下空間非常有限，且整體產(chǎn)品價(jià)格向上的概率高于向下概率。

    這次的行業(yè)回暖能夠持續(xù)多久？在分析師李哲看來(lái)，本次復(fù)蘇至少會(huì)持續(xù)兩個(gè)季度。“訂單一般會(huì)提前一個(gè)季度，目前第四季度訂單基本下完，印度疫情正盛，至少持續(xù)到年底，所以明年一季度的訂單也沒(méi)有問(wèn)題。”不過(guò)他同時(shí)也認(rèn)為，國(guó)內(nèi)紡織服裝企業(yè)以出口為主，國(guó)內(nèi)相對(duì)較小的需求難以拉動(dòng)整個(gè)行業(yè)，“需求端的復(fù)蘇需要看疫情進(jìn)展情況。歐美服裝店多是線下銷售，目前部分地區(qū)線下店不營(yíng)業(yè)，需求上不來(lái)，所以，行業(yè)復(fù)蘇是短期行為，沒(méi)有長(zhǎng)線邏輯。”

    他表示，疫情結(jié)束后相關(guān)訂單大概率還是會(huì)回流到印度和東南亞。印度、東南亞的紡織服裝企業(yè)在人力成本、能源成本、土地成本、政府稅收、關(guān)稅、環(huán)保等方面具有優(yōu)勢(shì)。“就東南亞來(lái)說(shuō)，當(dāng)?shù)氐募徔椃b企業(yè)毛利率要比國(guó)內(nèi)高5個(gè)百分點(diǎn)。”

    對(duì)于此波由內(nèi)需、外貿(mào)拉動(dòng)的國(guó)內(nèi)服裝業(yè)發(fā)展熱潮，業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為國(guó)內(nèi)服裝行業(yè)整體依然處于歷史困境中。有業(yè)內(nèi)人士分析，近期行業(yè)回暖也有“訂單放大”的情況存在，“比如你要采購(gòu)100萬(wàn)米的布料，可能詢問(wèn)8家生產(chǎn)企業(yè)，這8家企業(yè)接下來(lái)也會(huì)向上游詢問(wèn)，100萬(wàn)米就可能被傳成1000萬(wàn)米，其實(shí)訂單就100萬(wàn)米。”

    紡織服裝品牌管理專家、上海良棲品牌管理有限公司總經(jīng)理程偉雄向證券時(shí)報(bào)·e公司記者表示，疫情對(duì)國(guó)內(nèi)乃至全球的供應(yīng)鏈?zhǔn)袌?chǎng)都造成沖擊，全球市場(chǎng)尚未全面復(fù)蘇和向好，國(guó)內(nèi)服裝業(yè)此時(shí)談爆發(fā)為時(shí)尚早，“整個(gè)行業(yè)依然處于發(fā)展趨緩、趨困的狀態(tài)，需要一個(gè)恢復(fù)周期。當(dāng)然，不排除部分訂單轉(zhuǎn)移，這是正常的貿(mào)易行為，但‘某個(gè)點(diǎn)無(wú)法提振整個(gè)面’。”

    程偉雄認(rèn)為，服裝行業(yè)今年的發(fā)展大撤退，需要兩三年時(shí)間恢復(fù)，“不要指望四季度有太大反彈，即使反彈也無(wú)法彌補(bǔ)今年的損失。”他同時(shí)透露，今年以來(lái)，面對(duì)疫情對(duì)服裝行業(yè)帶來(lái)的沖擊，國(guó)內(nèi)中小服裝工廠多數(shù)轉(zhuǎn)向內(nèi)貿(mào)、電商或直播，大型工廠外貿(mào)訂單大幅減少不是個(gè)案，也在內(nèi)貿(mào)和自創(chuàng)品牌上探索。

    就在10月15日~16日，2020中國(guó)服裝大會(huì)在浙江海寧舉行。中國(guó)紡織工業(yè)聯(lián)合會(huì)會(huì)長(zhǎng)孫瑞哲在會(huì)上表示，新冠疫情加速產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)開(kāi)啟新周期，國(guó)內(nèi)服裝行業(yè)面臨新挑戰(zhàn)、新變局，但同時(shí)危中有機(jī)、危可轉(zhuǎn)機(jī)，在這個(gè)過(guò)程中，服裝領(lǐng)軍企業(yè)由點(diǎn)及面、自上而下地貫穿數(shù)字化轉(zhuǎn)型，不失為引領(lǐng)整個(gè)產(chǎn)業(yè)生態(tài)向數(shù)字化、智能化與集成化發(fā)展的一條現(xiàn)實(shí)路徑。另外，目前出口跨境電商交易規(guī)模在中國(guó)出口規(guī)模中比重不斷擴(kuò)大，成為“穩(wěn)外貿(mào)”新增長(zhǎng)點(diǎn)，中國(guó)本土?xí)r尚電商迎來(lái)絕佳出海時(shí)機(jī)，需要企業(yè)深耕品牌建設(shè)，逐步從“流量導(dǎo)向型”、“產(chǎn)品導(dǎo)向型”轉(zhuǎn)為“品牌導(dǎo)向型”。

    中國(guó)服裝協(xié)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人也表示，“當(dāng)前，中國(guó)服裝行業(yè)全面進(jìn)入戰(zhàn)略重構(gòu)和創(chuàng)新變革的全新發(fā)展階段，已經(jīng)站在參與引領(lǐng)全球服裝產(chǎn)業(yè)變革的新起點(diǎn)。”海寧中國(guó)皮革城股份有限公司董事長(zhǎng)張?jiān)旅鞅硎荆磥?lái)服裝產(chǎn)業(yè)發(fā)展將呈現(xiàn)三大趨勢(shì)：消費(fèi)人群年輕化個(gè)性化愈加明顯；品牌服裝優(yōu)勢(shì)越來(lái)越明顯；線上線下深度融合。